Floor Trader's Pivot Points
1. คืออะไร นี่เป็นเครื่องมือ Old School สำหรับหาแนวรับ แนบต้านที่มีมานานมาก แนวคิดคือเอาราคาเมื่อวานมาคำนวณเป็นระดับสำหรับวันนี้
DP
R1 R2 R3
S1 S2 S3
มันมีประโยชน์ในการหา Potential Turning Points
2. สูตร Traditional
DP = (Y-High + Y-Low + Y-Close) / 3
3. ทำไมคนสองคนใช้ Pivot แล้วได้ตัวเลขไม่เหมือนกัน นี่เป็นประเด็นสำคัญมาก ปัญหาหลักอาจไม่ได้มาจาก Charting Software แต่มาจาก Data Vendor เช่น Trader A ใช้ข้อมูลจาก Vendor หนึ่ง Trader B ใช้ข้อมูลจากอีก Vendor ถึงแม้ทั้งคู่ใช้สูตรเดียวกัน ก็สามารถได้ DP ที่ต่างกัน เพราะ High Low Close ที่นำมาคำนวณอาจไม่เหมือนกัน
4. ปัญหาสำคัญคือ Day-only vs All-session
ถ้า Futures เปิดซื้อขายเกือบตลาด 24 ชั่วโมง เราสามารถเลือกข้อมูลได้สองแบบ
Day-only 9:30 -> 16:15
หรือ All-session รวม Overnight / Globex
ถ้ากลางคืนราคา Futures ขึ้นไปทำ High ใหม่
Day-only High = 105
All-session High = 108
แน่นอนว่า Pivot ก็จะไม่เหมือนกัน
5. Settlement Close ก็เป็นอีกสาเหตุ Last traded price ไม่เท่ากับ Settlement Close
ถ้า Vendor หนึ่งใช้ Settlement CLose อีก Vendor ใช้ Last Trade
Y-Close ต่างกัน -> DP ต่างกัน -> R/S ทั้งชุดต่างกัน
6. ทำไมความต่างเล็กๆ ของ DP ถึงทำให้ R/S ต่างมากขึ้น?
เพราะ R1 R2 R3 และ S1 S2 S3 เป็นค่าที่คำนวณต่อจาก Pivot ดังนั้นถ้า DP ต่างกันเล็กน้อย ความแตกต่างสามารถถูกขยายออกไปในระดับ R/S จึงเป็นเหตุผลที่อาจะเห็น
Trader A: DP = 102.4
Trader B: DP = 102.7
ทั้งที่ใช้ Floor Trader Pivot เหมือนกัน ไม่ได้แปลว่าคำนวณผิด อาจจะใช้คนละ Data Feed
7. แล้วควรใช้ Day-only หรือ All-session?
แนะนำให้คำนวณ Pivot จาก All-sesion แล้วนำไปแสดงบน Day-only Chart เพราะว่า Futures ไม่ได้สนใจแค่ช่วง NYSE เปิด
Overnight ก็มีข้อมูลสำคัญ
ข่าวเศรษฐกิจ
ข่าวยุโรป
การเคลื่อไหวของตลาดกลางคืน
การเปลี่ยนแปลงของราคา Futures ก่อน NYSE เปิด
ดังนั้น All-session High/Low อาจสะท้อน Real-time Price Pivot ได้ดีกว่า
8. มีคนให้เหตุผลว่า "เทรดเฉพาะ Day Session ดังนั้นก็ควรใช้ Day Session มาคำนวณ Pivot" ฟังดู Logical
แต่ Market isn't logical
เพราะถึงคุณจะไม่ได้เทรดตอนกลางคืน แต่สิ่งที่เกิดขึ้นตอนกลางคืนก็ถูกตลาดรับรู้ก่อน NYSE เปิดอยู่ดี ดังนั้น Overnight Range ไม่ได้ไม่มีความหมาย เพียงเพราะคุณไม่ได้เทรดมัน
9. จุดที่ต้องระวัง
อย่าเอาแนวคิดไปตีความว่า All-session Pivot ถูกต้องเสมอ
ถ้านำไปเทรดจริงควรทดสอบแยก
Day-only Pivot
All-session Pivot
แล้วดูว่าตลาดที่เทรด แบบไหนให้ผลดีกว่า
DP
R1 R2 R3
S1 S2 S3
มันมีประโยชน์ในการหา Potential Turning Points
2. สูตร Traditional
DP = (Y-High + Y-Low + Y-Close) / 3
3. ทำไมคนสองคนใช้ Pivot แล้วได้ตัวเลขไม่เหมือนกัน นี่เป็นประเด็นสำคัญมาก ปัญหาหลักอาจไม่ได้มาจาก Charting Software แต่มาจาก Data Vendor เช่น Trader A ใช้ข้อมูลจาก Vendor หนึ่ง Trader B ใช้ข้อมูลจากอีก Vendor ถึงแม้ทั้งคู่ใช้สูตรเดียวกัน ก็สามารถได้ DP ที่ต่างกัน เพราะ High Low Close ที่นำมาคำนวณอาจไม่เหมือนกัน
4. ปัญหาสำคัญคือ Day-only vs All-session
ถ้า Futures เปิดซื้อขายเกือบตลาด 24 ชั่วโมง เราสามารถเลือกข้อมูลได้สองแบบ
Day-only 9:30 -> 16:15
หรือ All-session รวม Overnight / Globex
ถ้ากลางคืนราคา Futures ขึ้นไปทำ High ใหม่
Day-only High = 105
All-session High = 108
แน่นอนว่า Pivot ก็จะไม่เหมือนกัน
5. Settlement Close ก็เป็นอีกสาเหตุ Last traded price ไม่เท่ากับ Settlement Close
ถ้า Vendor หนึ่งใช้ Settlement CLose อีก Vendor ใช้ Last Trade
Y-Close ต่างกัน -> DP ต่างกัน -> R/S ทั้งชุดต่างกัน
6. ทำไมความต่างเล็กๆ ของ DP ถึงทำให้ R/S ต่างมากขึ้น?
เพราะ R1 R2 R3 และ S1 S2 S3 เป็นค่าที่คำนวณต่อจาก Pivot ดังนั้นถ้า DP ต่างกันเล็กน้อย ความแตกต่างสามารถถูกขยายออกไปในระดับ R/S จึงเป็นเหตุผลที่อาจะเห็น
Trader A: DP = 102.4
Trader B: DP = 102.7
ทั้งที่ใช้ Floor Trader Pivot เหมือนกัน ไม่ได้แปลว่าคำนวณผิด อาจจะใช้คนละ Data Feed
7. แล้วควรใช้ Day-only หรือ All-session?
แนะนำให้คำนวณ Pivot จาก All-sesion แล้วนำไปแสดงบน Day-only Chart เพราะว่า Futures ไม่ได้สนใจแค่ช่วง NYSE เปิด
Overnight ก็มีข้อมูลสำคัญ
ข่าวเศรษฐกิจ
ข่าวยุโรป
การเคลื่อไหวของตลาดกลางคืน
การเปลี่ยนแปลงของราคา Futures ก่อน NYSE เปิด
ดังนั้น All-session High/Low อาจสะท้อน Real-time Price Pivot ได้ดีกว่า
8. มีคนให้เหตุผลว่า "เทรดเฉพาะ Day Session ดังนั้นก็ควรใช้ Day Session มาคำนวณ Pivot" ฟังดู Logical
แต่ Market isn't logical
เพราะถึงคุณจะไม่ได้เทรดตอนกลางคืน แต่สิ่งที่เกิดขึ้นตอนกลางคืนก็ถูกตลาดรับรู้ก่อน NYSE เปิดอยู่ดี ดังนั้น Overnight Range ไม่ได้ไม่มีความหมาย เพียงเพราะคุณไม่ได้เทรดมัน
9. จุดที่ต้องระวัง
อย่าเอาแนวคิดไปตีความว่า All-session Pivot ถูกต้องเสมอ
ถ้านำไปเทรดจริงควรทดสอบแยก
Day-only Pivot
All-session Pivot
แล้วดูว่าตลาดที่เทรด แบบไหนให้ผลดีกว่า
Comments
Post a Comment